South Africa Infrastructure Report Q1 2009

Table of Contents

Executive Summary — 5
Market Overview — 6
South Africa — 6
Global Overview — 7
Mega-Urban Regions: Opportunities And Challenges For Infrastructure — 8
Mega-Urban Regions: Investment Opportunities And Risks — 9
Table: The World' s 30 Largest Urban Agglomerations — 11
The Economic Implications Of Urbanisation — 13
Table: The World' s Richest Cities In 2020 By GDP — 16
Table: The World' s Fastest-Growing Urban Areas — 18
SWOT Analysis — 20
South Africa Infrastructure Industry SWOT — 20
South Africa Political SWOT — 21
South Africa Economic SWOT — 22
South Africa Business Environment SWOT — 23
Major Infrastructure Developments And Key Projects — 24
Transport Infrastructure Overview — 24
New And Ongoing Projects — 26
Airports — 26
Ports — 27
Roads — 28
Railway — 31
Energy And Utilities Infrastructure Overview — 33
New And Ongoing Projects — 36
Power Plants And Transmission Grids — 36
Pipelines — 40
Water — 40
Construction Overview — 42
New And Ongoing Projects — 42
Residential Construction — 42
Commercial Construction — 43
Industrial Construction — 44
Tourism Construction — 45
Table: South Africa – Major Infrastructure Projects - Transport — 47
Table: South Africa – Major Infrastructure Projects - Utilities — 49
Table: South Africa – Major Infrastructure Projects - Construction — 50
Special Events – 2010 World Cup — 51
Industry Forecast Scenario — 53
Table: Economic & Construction data — 53
Risks — 55
Business Environment — 56
Regional Overview – Middle East and Africa — 56
Middle East And Africa: Business Environment Rating — 59
Table: Regional Infrastructure Business Environment Ratings — 59
Limits Of Potential Returns — 59
Risks To Realisation Of Potential Returns — 60
Foreign Direct Investment — 60
Labour Force — 62
Legal Framework — 63
Tax Regime — 63
Corruption — 64
Macroeconomic Outlook — 66
Table: South Africa - Economic Activity — 68
Political Outlook — 69
Company Monitor — 71
Table: Key Players – South Africa Infrastructure Industry — 71
Transnet — 72
Aveng — 73
Murray & Roberts Group — 74
Group Five — 75
Wilson Bayly Holmes-Ovcon — 77
Country Snapshot: South Africa Demographic Data — 78
Section 1: Population — 78
Table: Demographic Indicators, 2005-2030 — 78
Table: Rural/Urban Breakdown, 2005-2030 — 79
Section 2: Education And Healthcare — 79
Table: Education, 2002-2005 — 79
Table: Vital Statistics, 2005-2030 — 79
Section 3: Labour Market And Spending Power — 80
Table: Employment Indicators, 2001-2006 — 80
Table: Consumer Expenditure, 2000-2012 (US$) — 80
Table: Average Annual Wages, 2000-2012 — 81
BMI Forecast Modelling — 82
How We Generate Our Industry Forecasts — 82
Introduction — 83
Ratings Overview — 83
Table: Infrastructure Business Environment Indicators — 84
Construction Industry — 85
Sources — 85